人社部要数据找人！贷款交社保、老师拿中考吓家长、十月一次补九个月、企业去雇佣化个人降档断缴、收今年的钱赔后三年税基、养老金结余28年见顶33年见底、社保是开给下一代的无抵押期票！
主播深入解析中共近期推行的“数据找人”与强征社保政策，包括贷款交社保、学校绑定中考高考、一次补缴九个月差价等极端现象，并指出这将导致企业去雇佣化、个人降档断缴，最终造成后三年税基塌方，企业养老保险累积结余将在2028年见顶、2033年见底。
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他妈的，中共最近真的是实在太他妈疯了，都快赶上抓人交社保了吗？这简直就是人类奇异行为大赏啊！重点找的就是灵活就业人员、农民工、送外卖以及开网约车的，还有一些自主开小店的。中共现在的意思，就是要把这些人从一年几百块钱的居民养老保险里，推进每个月上千块的职工养老保险里。话音落地一个星期了，中共的整个基层全都动起来了，什么人社局、税务局、银行，连他妈学校跟村干部都已经动员起来了，真是一个不落。我把这一周全网流传的东西，X上的、脸书上的，以及微博上还没删干净的，都留给大家看一下。捋完你就知道，现在中国民间对于社保这个火气到底有多大。先说最炸的那个：他妈贷款交社保。10月16日，网易一个号把湖北荆门的事儿给捅露出来了。
什么事儿呢？荆门农商行联合荆门市人社局推出了两款产品，一款叫社保易贷，另一款叫社银贷，非常贴心，专门给缴费能力不足的参保人，而且还是精准放款，钱都不经过你的手，放款直接就划进这个社保账户。党国有窟窿，但是党国灵活呀。中共非常了解窟窿这事儿吧，它不会消失，但是我可以转移呀。只要把我的窟窿变成你的窟窿，窟窿不就没了吗？但是中共就想不到一个很简单的问题：如果全社会的信用质量下降的话，到时候中共的窟窿比现在还得大得多。这个简单的道理中共明不明白？肯定明白啊。但是现在竟是这种死命抠钱的操作，意思已经非常明确了，那就是现在如果不下场抢的话，就没有明天了。
同一天被翻出来的还有广西天鹅农商行的一个续保贷，这个有意思。退休前不用还本，退休之后每个月从养老金里扣65%到80%来还贷，主打的就是一个上班的时候贷款交社保，退休了之后拿退休金还社保贷，然后你还得付利息。我们就按最低的退休养老金算一下，大概也就是1600块，扣完贷款到手七百来块钱。重庆那边也推出了一个叫余保贷的产品。这些合同里都有一条兜底条款，什么条款呢？特别有意思，这个条款太荒谬了，写的是如果借款人没了，那么个人账户里的钱跟抚恤金需要优先还贷款。恒大的杠杆财务大法的含金量还在上升，这不跟恒大那个期房一个路数吗？房子没了，贷款还得还。
现在中共打的算盘是什么呢？就是借债养老。现在的路子不就是把养老权益抵押给银行？而且这个抵押权益本身还不成立，因为中间一旦有断缴，整个养老权益就是存疑的。等于中共为了拿到这笔钱，让民众拿一个不算权益的权益作为抵押品，然后再用抵押品的或有收益权作为还款来源，最终还是绑定在中共自己的社保信用上。问题是社保这玩意儿就是没信用啊。这就是典型拿了一个半残的抵押品做了一次信用派生，然后再用这个半残的信用跟最后大概率付不出来的社保做信用捆绑。只要一个环节违约，银行、社保以及社保贷的参与者都会一块完蛋。这个结构有个现成的名字，叫做自我担保。说白了就是债务人拿对自己的债权给自己的债务做抵押，正常银行的风控里边这是一个零值的东西，但是中国现在银行把它当成产品在卖。并且还说明，放贷的人其实已经知道这个抵押品是空的。
并且都需要贷款交这个社保了。一是能贷这个款缴的，大概率是没什么收入的；并且在这种情况之下还要继续贷款交的，这大概率就是脑子不太好了。这两个要素放在一起，你说能还的概率能有多高吧？反正大家就自行品鉴一下这个产品的信用质量吧。
我们再来看看中共嘴里“数据找人”落地的样子。我看到一个浙江网友在小红书上发帖，他自己是没有工作的灵活就业人员，职工医保一个月也就500来块钱。但是就算这500来块钱，他已经断缴一年多了。就在上周，他突然收到短信，让他去办基本医保的参保手续。他在评论里就回了这么一句：“你猜我为什么要断？没钱呀。”有人劝他改交居民医保，他说他也是一直在交的，一年700块钱。这说明了一个什么问题呢？就是数据能找人，但是数据找不来钱。李老豆包的账号转了一条更绝的，有网友把人社部那句“把人找到”的话发给豆包，问这是什么意思。豆包回答说，这是典型的杀猪盘，你大概率遇到诈骗了。你该说不说的，豆包这种AI智障都看出来了，正常人他就看不出来。
这一周流传得最多的一类视频是什么呢？就是基层挨个打电话核实参保登记，结果电话那头真是花样百出。电话那头要么当诈骗直接挂了，要么开口就骂，真的操你妈都是起手式。山东滕州有网友说，滕州当地居委会自己都十几个月没发工资了，济南的居委会半年没发了，然后还得催别人去交钱，这事儿特别魔幻。
现在的中共不仅发动基层骚扰你，还搞连坐，这招就是直接奔着打击声誉去的。现在的适龄婚育人口跟中共想要用社保刮地皮的对象高度重合。然后，中共把上学跟高考也拉进来绑定社保了，就有这么张截图在朋友圈跟家长群里疯传。老师群发了一个通知，让没有社保的家长赶紧去缴，不然就会影响孩子的中考跟高考。这就是典型的株连三族嘛，同时让孩子成为家长最大的成本软肋。现在家长群也开了窍了，就两个总结：非必要不失业，非必要不生娃。
咱就这么说，就现在这个就业情况，全中国缴纳失业保险的，也就是有正经单位的，一共才2.5亿人。现在每年又是1200万左右的大学毕业生，然后还是这么高的青年失业率，再然后中共还要进行这种大规模捆绑，结果就是什么？就是适龄生育人口更加不想结婚，更加不想生了。并且不交社保是不想缴的问题吗？是没有钱、没有工作，也没有能力缴纳。所以我看到这条之后的第一反应就是，本来生育这玩意儿提升起来就难如登天，现在好了，中共还在生育端继续加成本，那还生个屁呀！
最搞的是什么呢？现在中共又把新法管旧时间的手艺用上了，在10月份让人一次性补九个月的社保差价。什么意思？就是全国各地今年的社保缴费基数不是上调了吗？而且是今年7月到9月才陆续公布的。但是可执行日期写的是哪儿呢？写的是今年1月1日。要是灵活就业人员自己掏腰包缴到10月份的话，还要一次性补齐1到9月份的所谓差价。
我们就看这个补差价的破坏力。佛山从10月起每个月的社保费从1528块涨到1707块，然后还得补1到9月的差额。深圳的月缴从1389块一路涨到1600块，光是补缴差额就要1589块。安徽从这个月开始缴940块钱，以前才600多。山东更牛逼，就以胶州为例吧，那儿的最低工资才2000块钱，但是灵活就业的社保一个月就要1000多。说这个事的大哥自己都断了好几年了，身边断的大多数也都是中年人，并且主要原因就是失业了、没钱交了。
你看这一个星期热闹吧？人社部定调，税务局挂处罚牌，法院那个解释重新上热搜，银行还出贷款产品，学校拿中考跟高考压家长，社区跟村里挨个打电话、发短信、上门。这里边大家还要注意一件事，就是每年退休人员养老金上调通知这件事。这事儿的节奏我之前也跟大家聊过，我们再来温习一下这个频率：2021年是4月份发的上调养老金通知，2022年是5月发的，2023年也是5月，2024年是6月，去年是7月份发的。今年到我录这期节目的10月20日，人社部跟财政部的网站上还是空空如也，一张白纸。也就是说，现在中国一边全机器开动都在收钱，而另外一边付款端连涨不涨都不敢说。
现在我们就来看一个靠当期缴费的人养当期退休的人的养老体系到底是怎么走到枯竭的，以及现在走到哪一步了。我先把结论放在这儿：这一轮狠收，按我的推算，收到的只是今年的钱，但是赔掉的是后三年的税基。企业养老保险的累计结余2028年就会见顶，2033年就会见底。我们来计算一下就知道了。企业五险的名义单位费率合计大概是25%。那实际缴了多少呢？我用财政部的决算进行了一下倒算，企业职工基本养老保险收上的保费是4.59万亿，除以2.9亿到3.5亿的实际缴费人数，再除以24%的名义缴费率，现在的人均缴费基数是一个月平均4550块到5490块。而私营单位的月平均工资，中共自己说是5966块，非私营单位是10787块。加权平均下来之后，全口径的平均工资一年下来就9万块钱上下，缴费基数占实际工资的60%到73%。这是用中共的平均工资算的结果。算这个干嘛呢？
就是看中共想要的、对于它来说理想的缴费基数是什么样的。在现在这种情况之下，结合中共的视角，中共自己会怎么看呢？中共会认为企业现在实际掏的社保钱只有该掏的一半多一点。按我取的中间情形，企业现在实际掏的只相当于工资的13%，而中共想让他们掏25%，差的这12个百分点只要一补，企业养一个人的总花费就要多出10.6%。要是连公积金也按照实际工资一起交的话，那么一个人的花费就会多出18.6%。
涨10%的用工成本是一个什么概念呢？我们就拿餐饮行业来算一下。中国饭店协会去年有一份年度报告说，餐饮企业的人力成本占营业收入的22.2%左右，平均净利润率只有0.3%。我把它放宽到1.5%，算一个还活着的中位数门店。那么用工成本涨10.6%，乘以22.2%的人力占比，就等于营业收入的2.36%。那么这家店的利润率会从1.5%直接干到负的0.86%，这还是往后每个月多交的钱。更狠的是中共还要往前追。如果按照基准情境追缴两年的话，那么欠缴加上年化18.25%的滞纳金，就相当于年营业收入的5.6%。
早在2020年2月，清华和北大就联合调研过995家中小企业，然后发现什么问题呢？85%的企业现金根本就撑不过三个月，现在比武汉肺炎期间还要脆。北大今年在第二季度又做了一个小微企业调查，这些企业的现金流平均只能维持2.8个月，这个数从2022年起就一直在2.4个月到2.9个月之间晃悠，而净利润率现在已经掉到4.4%，营业收入同比又掉了23%。如果再换算成覆盖全部成本的话，那么中位企业的现金就能挺一个月。那么追缴5.6%分12期的话，每个月就是0.47%，加上亏损的每月0.07%，那就是8%除以0.54%，这家餐馆能扛的就只有15个月了。
制造业的人工占比是18%，利润率是3.5%，制造业能扛21个月，而建筑劳务是13个月，物流快递10个月。现在中共这个社保机构一言以蔽之，往后多交的钱是在杀利润，往前追的钱是在杀现金流。所以接下来几个月不是企业的死期，是企业不调整就死的倒计时，企业它一定会调整策略的。
往哪儿调呢？恒等式就能算出答案。你用工成本涨百分之十，如果要求总用工成本不变的话，人头呢就得乘以十一分之十，也就是裁百分之九点一的员工，或者全员降薪百分之九点一。没有第三个数，中国自己的实证研究更狠，说什么呢？人均社保费每涨百分之一，企业的用工需求呢就会掉百分之零点一八。按我取的中间情形，也就是企业现在实际交的社保只有中共认为该交的一半多一点，那么补齐之后，社保费本身呢要涨百分之九十二，差不多翻了一倍。紧跟着就是用工需求呢就会掉百分之十六点六，并且他测算到的还不是企业少雇人了，而是企业把人从正规雇员彻底切换成非雇员了。过去最常用的办法就是按固定工资报基数，然后这个奖金和补贴呢不算进去。现在就不能这么干了，因为现在中共把个税跟社保呢按月一比，它就露馅了。所以这条路呢就堵死了。也有人把员工变成个体户这条路。去年九月以后，中共的法院看的是什么呢？看的是用人方实际上管不管这个人，管人呢就算劳动关系。所以如果不管人的话，直接按项目外包这条路还是可以立住的。这就是非雇佣化的路径。所以下一步企业会干的就是真把一块业务连人带管理呢外包出去，极端点就是直接不干了。方式大概率呢就是把一个全日制的员工排成一个非全日制员工，或者就直接返聘已经领了养老金的人了。这几条路的共同点就是什么？就是把劳动关系拆成不构成劳动关系的样子。企业的理性反应一定不是少缴，而是去雇佣化。这些人在统计上呢没有失业，但是社保上就消失了。
我们再看个人啊，有单位上班的就不用说了，社保呢自己只掏工资的百分之八，企业呢要替你出百分之十六。真正要算账的是灵活就业这些人，百分之二十全得自己出。什么叫最低档呢？各地规定的缴费基数不能低于当地平均工资的百分之六十，按百分之六十缴的就是最低档。那我们来算一下啊，好比说一个人四十三岁开始交这个最低档，一直交到六十三岁，一个月九百块钱起步，还得跟着平均工资每年都得涨。那么二十年下来，一共要至少交进去二十九万块钱。退休的头一年一个月呢就领三千二百零八块，领到七十一岁才算把这个本钱呢给领回来。要是活到七十九岁的话，这二十九万相当于每年只给你百分之五点二的利息，这是一个有条件的利息啊，就是你得活到那个时候你才拿这个利息，并且还得看中共能不能活到那个时候。看着好像是不低的，问题是你领钱的时候已经是二零四五年以后的事儿了。按我算那个时候池子早就空了。那好比说中共要是耍流氓把这个养老基金打了七五折呢，那年化利息就掉到百分之三点六了。这是一个什么水平呢？中共现在三十年期的国债呢是百分之二点二的收益率，连保险公司的分红型年金呢才给到百分之二到百分之二点五，职工养老保险比这俩玩意还多出了一两个点。这部分溢价就是什么？就是拿将来你可能领不到的风险来换的。三十五岁以下的就更别想了，领钱那是在二零五零年以后的事儿了。最低缴费年限也从二零三零年起每年要加半年，一直加到二十年。到二零六零年是一个什么养老形式呢？差不多就是一个在职的养一个退休人员，到时候领钱的比交钱的还多。按中共现有的财政体系是不可能能搞定的。现在中共也正在尽最大努力往那个最坏的情境上推。
企业如果开始去雇佣化，个人降档或者直接退出的话，你把这些要素合在一块，就是中共政策端的噩梦，可以说就是中共征缴社保的最怕那张图。我把中共这一轮的狠收当做一次有效的税率的跃升，拿它干嘛呢？把它带进动态拉普曲线做一个推算。以去年企业职工养老保险征缴大概是四点八九万亿做一个基期，不加征的话，按每年百分之三点五的趋势呢往上走。百分之三点五怎么来的呢？在今年财政部的预算表里，全部社保的保险费收入只增长百分之三。统计局给的工资增速是什么呢？私营的是百分之三，非私营百分之四点三。我们两条征缴收入不折腾的话，一年最多也就涨百分之三点五上下。况且这个数据大概率他妈还是假的。不过没有事儿，我们就按中共给出的最乐观的情形来计算一下。基准情景就是头一年的有效征缴强度抬升百分之十五，这个时候账面能多收七千三百亿。等到了第二年十五个月一过，企业呢就会开始出清，用工就会开始非正规化，灵活就业就会开始断缴，这三条通道就会开始同时咬这个税基。根据弹性测算，增量会掉到三千二百亿，到了第三年的增量就是负的一千零五十亿，第四年的时候比不加征还会少四千亿。中共等于亲手把这个缺口呢再深挖一倍，也就是说加征越狠，四年之后的坑呢就会更大，直接导致的就是拿到手的反而会更少，并且企业注销了之后呢，它不会复活。那时候就算中共让这些企业复活进行追缴，一是追缴成本它会上升，二是能追上来的钱呢也不会很多了。再加上人如果全部换成外包了，它也换不回来。所以第四年之后这个曲线呢，它不是弹回去，是在更低的地方加速下滑。这条曲线在一八年的时候中共已经见识过一次了，吓得一九年呢就赶紧降费率发承诺。那么为什么二六年中共它就不退了呢？因为中共现在的财政已经完全没有任何退路了，所以对于中共来说，在现有这个条件之下，他的最优解呢，不是不加征，是一次性拿到头一年的峰值，然后把后三年的塌方呢全部留给以后。
那池子什么时候见底儿？塞缪尔森这个老爷子研究的熟啊，在一九五八年他研究的就是一个不攒钱收上来直接发出去的养老体系，凭什么能给人回报？哎，就是这个问题。经济学家艾伦在一九六零年接着算的就是这种体系跟自己攒钱养老比起来，什么时候会更划算？两人推出了同一个结论，那就是当期缴的钱直接发给当期退休的人，它的本质是什么呢？就是参保的人拿到的隐含的回报率等于什么的问题，等于的就是缴费人口增长率加上工资增长率，这东西叫做什么呢？叫做生物收益率。我们就来看一下中国现在的情况啊，咱们先把这几年硬拉进了参保的灵活就业的还有农民的这些人先刨掉，真正交钱的人的人数呢是一年比一年少百分之一上下。我们来看数据啊，去年的出生人口只有七百九十二万，死亡人口是一千一百三十一万，总人口数呢少了三百三十九万，工资增速的私人部门数据呢是百分之三，非私营的中共数据呢是百分之四点三。那么生物收益率名义上只有百分之二到百分之三，但是另一头呢，池子答应给人的可比这多得多了。那我们算一下啊，一个按最低档交钱的人交进去一共二十九万，退休之后一个月呢领三千二，还年年往上涨。前面说过，这等于每年给他百分之四到百分之五的利息，这钱怎么就越发越多了呢？老人的养老金每年要涨百分之二到百分之三，而新退休的人的工资基数呢本来就高，所以领的就比老年人要多，领钱的人又在一年比一年多百分之三点二，三样往一块顶。我们还是用数据说话啊，二四年的时候企业职工养老保险发出去的钱呢比二三年多了百分之七点二，二五年的社保发出去的钱呢又比二四年多了百分之六点三，二六年财政部的支出预算再往上提了百分之六。上半年实际发出去了四点一四万亿，比去年同期的三点八九万亿呢，又多了百分之六点四。而收进来的保费呢，二五年只多了百分之三点三，二六年的预算只多了百分之三。说白了，池子里一年只能涨百分之二到百分之三的钱，但是却要一年多发百分之六到百分之七。结果就是征缴对于支出的覆盖，每年都是以四个百分点的速度在往下掉。二四年的时候，企业职工养老保险的征缴只够支出的百分之九十二，今年就剩下百分之八十四上下了。塞缪尔森这个模型准吧？完美的跟缴费人口增长率跟工资增长率配平，并且通过倒算还发现另外一个问题，就是中共的工资增长率还是低于百分之三的，应该只有百分之一点五到百分之二左右。这还是没算失业的情况下，大家可以自己套进去算一下，不就是中国社保的现状吗？
在今年的预算报告里边，全社保的支出缺口那达到了二点四二万亿，一年就扩大了百分之二十。这个体系从满到空呢，我给切成四段。其实每一段都是上一段撑不住逼出来的。一开始是什么呢？吃人口红利，交钱的多，领钱的少，多出来就攒成结余了。等交钱的人追不上领钱的人的时候，这个征缴的就不够发了，缺口就得靠财政补贴跟结余利息来填。账面结余虽然还在涨，但只能依靠财政输血，它才能涨得动。中国现在的情况呢，就在这一段的尾巴上。当补贴跟加强征缴也填不平的时候，就得动用结余本金了。这一段就叫吃老本，吃老本能做的只有四件事儿：抬缴费基数、延迟退休、加缴费年限，以及拿这个结余呢去股市搏一把。这四件从二四年到二六年已经全都用上了，比账上的数字其实还要提前。这说明什么？说明中共看到的内部账比公开决算还他妈的难看，老本吃光恐慌之后就是这个池子见底的时候。池子见底之后是什么样呢？就是收上来的完全不够发的，收不上来怎么办？就拖，就减，就印钱。东北就是一个完美的范本。吉林在前年的征缴呢是六百零五亿，而养老金的支出在一千两百五十五亿左右，财政还要补四百一十六亿，全国统筹还要再拨四百九十五亿。也就是说，从外边注进来的钱是自己收上来的一点五倍。全国两千五百四十六亿的跨省调剂，黑吉辽拿走了百分之八十。东北没见底的唯一原因就是什么呢？就是全国统筹把广东的结余给了东北。
如果按照运动方程往后推的话，我原来算的是二九年见顶，三六年耗尽。这个算法呢，其实有两处太客气了。一处是什么呢？我假设这个模型的财政补贴每年还能多给百分之五，但是中共现在的财政负债能力已经到头了，连借新还旧都勉强了。从现在开始补贴往后最多就冻在今年这个数上。很简单，一个问题，光社保补贴已经占到中央一级财政支出的百分之六十了。另外一个事儿就是什么呢？是中共现在把这轮狠收当成一个一次性的用具了，因为企业注销了它不会复活，断缴的人呢他也不会回来，信心碎了他也不会涨回来了。四年只多收五千来亿，换来的是以后年年都会少收。把这两条带进去，征缴头一年呢它会冲高，后三年会塌下去，然后再按百分之一来爬。在这之后呢，补贴就冻结了，支出呢还会照着百分之七点五的增速来涨。按照这种情形的话，结余会在二八年就会见顶，三三年呢就会直接见底。如果把补贴也拿掉做这个压力测试的话，那三一年到三二年就彻底空了。社科院去年那个报告说二零三六年才收不抵支，那是把征收跟补贴都按高位增长算的。但是现实是养老金上调的通知是一年比一年晚，今年到现在了都还没发这个通知呢。这张日历本身就是财政往池子里填钱的能力的高频指标，所以这一周中共的基层折腾出来的所有动静，要问的不是能收多少，是从谁身上收，收完之后税基还能剩多少。中共想要的就是一次性收到当年的峰值，而企业的理性反应呢就是去雇佣化，个人的理性反应呢就是降档或者只留居民养老这种基本保险，三方的理性叠在一起就是后三年税基的塌方，池子会在二八年开始往外漏，三三年呢就会漏干。这不是谁狠不狠的问题，是现收现付体系在缴费人口负增长之后的代数结果。
所以我不劝任何人交这个逼玩意儿，我劝的是大家真不要交。按照这个让这个池子能不能活到二零三五年，他都费劲。你劝人往里交，就是劝人往火坑里边跳，你更别说他妈贷款往里跳了，就记住一句话，社保它不是储蓄。现在中共这个社保本质是什么呢？就是一张开给下一代缴费人的无抵押的期票。而下一代的人数已经写在去年那个七百九十二万那个出生人数里边了。真的，话说回来，你得活到七十九岁才能拿到那个或有的百分之五点二的利息。也就是说，他在要求你的寿命，同时呢，你还得老老实实的付出现在的现金流，并且你还要忍受中共那时候没有了以及社保炸雷这些风险。你这么多的附加条件，这么大的风险去拿这个百分之五点二的利息，你现在美债就是百分之五点二啊，而且它还没有任何的先决条件。我觉得怎么选已经不用判断了吧。所以大家现在有想养老的，就是干一个事儿，就是查怎么买美债的攻略。每个月你也不用多买，定期投一点，就是这么简单嘛。